Mysteel快訊：日本3月焦煤進(jìn)口量達(dá)六個月高點

日本3月焦煤進(jìn)口量達(dá)六個月高點 根據(jù)日本財政部的數(shù)據(jù)，日本3月份進(jìn)口了566萬噸焦煤，環(huán)比增長29%，同比增長7% 當(dāng)月，日本從其最大供應(yīng)商澳洲進(jìn)口273萬噸焦煤，環(huán)比增長5%，但相比去年同期的288萬噸，下降5% 日本從俄羅斯進(jìn)口46.4萬噸焦煤，環(huán)比、同比分別增長34%和74%，這一增長是受之前的合同支撐。

快訊

1日全球煤炭快訊：紐卡斯?fàn)柛劭贜CIG恢復(fù)煤炭出口 日本2月焦煤進(jìn)口量同比上漲8%

紐卡斯?fàn)柛劭贜CIG恢復(fù)煤炭出口 澳大利亞紐卡斯?fàn)柮禾炕A(chǔ)設(shè)施集團(tuán)(NCIG)在停運12天后宣布恢復(fù)裝船，此前由于暴雨，該集團(tuán)的唯一有用的裝船機(jī)遭到破壞 NCIG的1號裝船機(jī)于3月19日因為發(fā)現(xiàn)桅桿結(jié)構(gòu)變形而停止裝運該船原定計劃暫停工作兩周，但目前已提前開始裝貨。

快訊

1日全球煤炭快訊：英美資源宣布北莫蘭巴發(fā)生不可抗力事件 日本1月焦煤進(jìn)口量環(huán)比下降10%

英美資源宣布北莫蘭巴發(fā)生不可抗力事件 英美資源集團(tuán)2月25日宣布，其旗下焦煤礦山北莫蘭巴（Moranbah North）發(fā)生不可抗力事件 發(fā)言人解釋道，2月20日北莫蘭巴發(fā)現(xiàn)礦山瓦斯水平升高，隨后昆士蘭州資源安全與健康局發(fā)出暫停運營的指令，因此公司發(fā)出了不可抗力事件的通知。

快訊

中國煉焦行業(yè)協(xié)會：2024年6月份市場簡述與焦化行業(yè)運行動態(tài)

6月份向我國出口焦炭的依然只有三個國家，分別為俄羅斯、日本和美國1-6月份，焦炭進(jìn)口4.64萬噸，同比下降63.92%，焦炭進(jìn)口平均價格為118.04美元/噸，同比下降66.89%1-6月份，焦炭總貿(mào)易量增長17.32%，出口量占總貿(mào)易量的99.06%，進(jìn)口價格低于出口價格51.57% 五、煉焦煤進(jìn)口量價環(huán)比雙雙上漲 6月份，煉焦煤進(jìn)口量為986.73萬噸，同比增長27.40%，環(huán)比增長1.95%；煉焦煤進(jìn)口平均價格為150.85美元/噸，同比下降6.51%，環(huán)比上漲1.42%。

原料

Mysteel參考丨海運煉焦煤現(xiàn)狀與2024上半年展望

這主要取決于其國內(nèi)能源結(jié)構(gòu)的調(diào)整，降低了傳統(tǒng)能源的比重2024年煤炭出口預(yù)測減少9% 根據(jù)圖8可以看出，美國主要的出口流向為日本、韓國、歐洲等地，出口我國焦煤量雖在同比有波動，但是我國進(jìn)口量的整體基數(shù)較低，我國進(jìn)口美國煉焦煤1200萬噸左右，主要是兩條路徑選擇，終端鋼廠選擇與美國礦山簽訂優(yōu)質(zhì)煉焦煤的長協(xié)合同，另一面是國內(nèi)貿(mào)易商的敞口貿(mào)易，但是焦煤質(zhì)量不急長協(xié)資源 圖8：美國煉焦煤出口流向同比（單位：%） 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 圖9：美國主流煉焦煤價格走勢（單位：美金/噸） 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 而從價格方面來看，2月23日，美國優(yōu)質(zhì)煉焦煤藍(lán)灣7號及布坎南分別為321美金/噸和280美金/噸（CFR），換算至我國港口現(xiàn)貨煉焦煤價格后分別為2721元/噸和2378元/噸，與國內(nèi)安澤主焦煤2500元/噸價格相比，價格優(yōu)勢并不明顯。

Mysteel參考

Mysteel：澳煉焦煤價格呈“V”走勢，國內(nèi)需求依舊疲軟

而需求端，2023年中國累計進(jìn)口量約為228.4萬噸，印度約為4061萬噸，日本約為3083萬噸2023年1月至11月，印度粗鋼產(chǎn)量為128.2萬噸，同比增長12.1%；日本粗鋼產(chǎn)量為80百萬噸，同比下降0.5%澳煤出口量同比下降，市場上澳煤資源仍然較為緊俏，主要進(jìn)口國對澳煉焦煤需求依然較為強(qiáng)勁，整體供弱需強(qiáng) 價格方面，2023年澳大利亞遠(yuǎn)期煉焦煤市場價格整體呈“V”字型運行，與國內(nèi)同品質(zhì)煤種價格趨勢相近，考慮到船期及價格原因，國內(nèi)對澳煉焦煤接受度較弱。

煤焦熱點

Mysteel：澳大利亞遠(yuǎn)期煉焦煤市場走勢震蕩偏強(qiáng)

國內(nèi)多數(shù)終端用戶基于成本考慮，進(jìn)口焦煤主要遵循“俄煤+蒙煤”的格局，對澳大利亞部分高價主焦資源采購興趣較低，疊加國際市場對澳煉焦煤整體需強(qiáng)供弱，印度、日本、韓國及東南亞占據(jù)份額較大，12月國內(nèi)澳煉焦煤進(jìn)口量預(yù)計與11月進(jìn)口量持平 整體而言，澳大利亞遠(yuǎn)期煉焦煤目前受產(chǎn)量及國際市場需求等因素價格高位支撐仍存，但整體繼續(xù)向上動力略顯不足，年末節(jié)日臨近，礦山供應(yīng)積極性減弱，需求端對遠(yuǎn)期資源市場價格支撐暫不明朗，預(yù)計短期內(nèi)澳大利亞遠(yuǎn)期煉焦煤價格震蕩偏穩(wěn)運行。

日評

2023中國國際煤炭貿(mào)易年會·2024動力煤市場供需交流座談會同期活動圓滿落幕

演講內(nèi)容從國際市場與國內(nèi)市場兩方面展開：國際市場方面，中國、印度、印尼等新興經(jīng)濟(jì)體產(chǎn)量增量明顯，歐洲、日本、韓國等發(fā)達(dá)國家進(jìn)口量下降具體國家來看，中國23年承接了全球的富余煤炭，預(yù)計24年進(jìn)口量小幅增加2000-3000萬噸；印度動力煤產(chǎn)量高，但煉焦煤資源匱乏，需求更加強(qiáng)勁；歐洲由于能源結(jié)構(gòu)的調(diào)整，煤炭需求持續(xù)下降；印尼產(chǎn)量受煤價影響、稅率高導(dǎo)致成本高澳大利亞預(yù)計產(chǎn)量略有增加，但受限于運力國內(nèi)市場方面中國在雙碳背景下能源結(jié)構(gòu)將持續(xù)優(yōu)化，達(dá)峰階段煤炭消費有小幅增長空間。

2023中國國際煤炭貿(mào)易大會

Mysteel：庫茲巴斯預(yù)計增加?xùn)|部煤炭出口量，中國及印度市場焦煤進(jìn)口量增加

來自日本和韓國的進(jìn)口量預(yù)計將保持平穩(wěn)（2023-2025年分別為4100萬噸和3400萬噸）與此同時，2023年和2024年澳大利亞煉焦煤的出貨量估計為1.72億噸 信息來源：reuters 短評：近期澳大利亞HCC煉焦煤價格飆升至360美元/噸，現(xiàn)貨市場供應(yīng)緊張，亞洲和印度消費者需求強(qiáng)勁。

日評

Mysteel：澳煉焦煤進(jìn)口為何增不動？

從絕對量上看，2020年澳煤禁令以前，以2019年前七月為例，澳煤、蒙煤、俄煤三者進(jìn)口量合計為4141萬噸今年前七月，蒙煤、俄煤兩者進(jìn)口量合計為4204萬噸，可以看到蒙煤俄煤進(jìn)口總量已超過澳煤禁令前的三者進(jìn)口總量，因此我國對澳煤進(jìn)口的依賴度大幅下降 對于出口國澳大利亞而言，亦在2020年后形成了新的出口格局2020年以前澳大利亞煉焦煤出口中國流向占比約在15%-20%，2020年后出口中國的占比消失，印度、日本、韓國、中國臺灣和越南等出口占比增加，形成了“印度+日韓+東南亞”的主要出口格局。

觀點

中國煉焦行業(yè)協(xié)會：6月市場簡述與焦化行業(yè)運行動態(tài)

1~6月份，焦炭進(jìn)口12.86萬噸同比降低47.76%，焦炭進(jìn)口平均價格為356.46美元/噸，同比降低24.05%，向我國出口前三名的國家為印度尼西亞、日本和蒙古，合計向我國出口11.29萬噸，占總進(jìn)口量的87.89%其他7個國家占總進(jìn)口量的12.11% 三、煉焦煤進(jìn)口量增加，價格繼續(xù)下降 2023年6月份，進(jìn)口煉焦煤774.53萬噸，同比增長55.43%，環(huán)比增長15.18%，煉焦煤進(jìn)口平均價格為161.36美元/噸，同比降低37.73%，環(huán)比降低9.96%。

爐料

Mysteel：俄羅斯庫茲巴斯州煤炭庫存2090萬噸 2023財年BHP煉焦煤產(chǎn)量2902萬噸

其中，中國6月份的粗鋼產(chǎn)量為9110萬噸，同比增長0.4%；印度產(chǎn)量為1120萬噸，同比增長12.9%；日本產(chǎn)量為 730 萬噸，同比下降1.7%美國產(chǎn)量為680 萬噸，同比增長 0.5%俄羅斯產(chǎn)量約為 580 萬噸，同比增長3.8%韓國產(chǎn)量為550 萬噸，同比下降0.9% 信息來源: World Steel Association 短評：粗鋼平控政策第三季度預(yù)計影響有限，鋼廠有可能會提前完成額度，保證營收利潤，測算平均鐵水會下降到215-220（具體以實際為準(zhǔn)），屆時對于焦煤需求可能變?nèi)酰湛赡苄愿?，對于俄羅斯煉焦煤而言，進(jìn)口量可能會較上年有所下降。

日評

中國煉焦行業(yè)協(xié)會：5月市場簡述與焦化行業(yè)運行動態(tài)

1-5月份，焦炭進(jìn)口11.86萬噸同比降低51.57%，焦炭進(jìn)口平均價格為371.93美元/噸，同比降低20.82%，向我國出口前三名的國家為印度尼西亞、日本和蒙古，合計進(jìn)口11.28萬噸，占總進(jìn)口量的95.35%其他4個國家占總進(jìn)口量的4.65%從焦炭進(jìn)口貿(mào)易大幅減少可以看出，焦炭的供應(yīng)國內(nèi)市場非常充沛 三、煉焦煤進(jìn)口價格大幅下降 2022年5月份，進(jìn)口煉焦煤672.46萬噸，同比增長47.30%，環(huán)比降低19.82%，煉焦煤進(jìn)口平均價格為179.20美元/噸，同比降低35.07%，環(huán)比降低9.52%。

爐料

2023年4月份市場簡述與焦化行業(yè)運行動態(tài)

4月份我國只從蒙古、南非和中國臺灣進(jìn)口了焦炭1-4月份，焦炭進(jìn)口11.83萬噸同比降低21.29%，焦炭進(jìn)口平均價格為370.67美元/噸，同比降低10.93%，向我國出口前三名的國家為印度尼西亞、日本和蒙古，合計進(jìn)口11.28萬噸，占總進(jìn)口量的95.35%其他4個國家占總進(jìn)口量的4.65% 三、煉焦煤進(jìn)口量大幅增長 2022年4月份，進(jìn)口煉焦煤838.66萬噸，同比增長97.04%，環(huán)比降低13.07%，煉焦煤進(jìn)口平均價格為198.05美元/噸，同比降低27.01%，環(huán)比降低1.54%。

爐料

日本制鐵2022財年利潤小幅增長

與此同時，日本鋼材進(jìn)口量未出現(xiàn)顯著增長 煉鋼原料價格走勢 從煉鋼原料市場來看，2023年一季度國際市場鐵礦石價格環(huán)比上漲，煉焦煤現(xiàn)貨價格依然高位運行，同時廢鋼和金屬爐料價格出現(xiàn)回落同期，日本制鐵鋼材協(xié)議價格下跌，成品鋼材與煉鋼原料之間的價差收窄 2022財年四季度生產(chǎn)和銷售情況 受以上因素共同影響，2022財年四季度日本制鐵公司粗鋼產(chǎn)量由第三財季的1004萬噸環(huán)比微增0.3%至1007萬噸，與2021財年四季度的1014萬噸相比則微降0.7%；鋼材發(fā)貨量由第三財季的798萬噸環(huán)比小幅減少2.3%至780萬噸，與2021財年四季度的831萬噸相比也下滑6.1%；鋼材出口收入占比由第三財季的41.0%環(huán)比小幅下降1.0個百分點至40.0%，與2021財年四季度的39.0%相比則提升1.0個百分點；由于鋼材長期協(xié)議價調(diào)整存在滯后性，日本制鐵的鋼材平均銷售價格由第三財季的15.59萬日元/噸環(huán)比小幅下跌5.5%至14.73萬日元/噸，與2021財年四季度的13.46萬日元/噸相比則上漲9.4%。

產(chǎn)業(yè)動態(tài)

中國煉焦行業(yè)協(xié)會：1-2月份市場簡述與焦化行業(yè)運行動態(tài)

1-2進(jìn)口前三名的國家印度尼西亞、日本和蒙古，合計向我國出口焦炭8.31萬噸，占進(jìn)口總量94.54% 三、煉焦煤進(jìn)口量保持增長 2022年1-2月份，國內(nèi)共進(jìn)口煉焦煤1311.02萬噸，同比增長54.28%，其中，1月份進(jìn)口619.65萬噸，同比增長12.43%，2月份進(jìn)口691.37萬噸，同比增長131.49%，煉焦煤進(jìn)口平均價格為196.4美元/噸，同比降低32.43%，其中，1月份價格為198.42美元/噸，同比降低33.42%。

爐料

日本制鐵前三財季經(jīng)營業(yè)績小幅提升

與此同時，日本鋼材進(jìn)口量未出現(xiàn)顯著增長 煉鋼原料價格走勢 從煉鋼原料市場來看，國際市場鐵礦石和煉焦煤現(xiàn)貨價格出現(xiàn)回升，同時，廢鋼和金屬爐料價格也出現(xiàn)上漲同期，日本國內(nèi)鋼材價格上漲，成品鋼材與煉鋼原料之間的價差擴(kuò)大 2022財年三季度生產(chǎn)和銷售情況 受以上因素共同影響，2022財年三季度日本制鐵公司粗鋼產(chǎn)量由第二財季的987萬噸環(huán)比小幅增長1.7%至1004萬噸，與2021財年三季度的1106萬噸相比則減少9.2%；鋼材發(fā)貨量由第二財季的749萬噸環(huán)比提高6.5%至798萬噸，與2021財年三季度的896萬噸相比則大幅下滑10.9%；鋼材出口收入占比由第二財季的42.0%環(huán)比小幅下降1個百分點至41.0%，與2021財年三季度的42.0%相比也回落1個百分點；由于鋼材長期協(xié)議價調(diào)整存在滯后性，日本制鐵的鋼材平均銷售價格由第二財季的15.27萬日元/噸環(huán)比小幅上漲2.1%至15.59萬日元/噸，與2021財年三季度的12.44萬日元/噸相比也顯著上揚25.3%。

產(chǎn)業(yè)動態(tài)

日本制鐵前三財季經(jīng)營業(yè)績小幅提升

與此同時，日本鋼材進(jìn)口量未出現(xiàn)顯著增長 煉鋼原料價格走勢 從煉鋼原料市場來看，國際市場鐵礦石和煉焦煤現(xiàn)貨價格出現(xiàn)回升，同時，廢鋼和金屬爐料價格也出現(xiàn)上漲同期，日本國內(nèi)鋼材價格上漲，成品鋼材與煉鋼原料之間的價差擴(kuò)大 2022財年三季度生產(chǎn)和銷售情況 受以上因素共同影響，2022財年三季度日本制鐵公司粗鋼產(chǎn)量由第二財季的987萬噸環(huán)比小幅增長1.7%至1004萬噸，與2021財年三季度的1106萬噸相比則減少9.2%；鋼材發(fā)貨量由第二財季的749萬噸環(huán)比提高6.5%至798萬噸，與2021財年三季度的896萬噸相比則大幅下滑10.9%；鋼材出口收入占比由第二財季的42.0%環(huán)比小幅下降1個百分點至41.0%，與2021財年三季度的42.0%相比也回落1個百分點；由于鋼材長期協(xié)議價調(diào)整存在滯后性，日本制鐵的鋼材平均銷售價格由第二財季的15.27萬日元/噸環(huán)比小幅上漲2.1%至15.59萬日元/噸，與2021財年三季度的12.44萬日元/噸相比也顯著上揚25.3%。

鋼材

澳煤貿(mào)易流向變動對國際市場影響幾何？

2022年上半年，日本、韓國、印度三大競爭市場中，僅印度粗鋼產(chǎn)量同比有增（增加9.2%），日本、韓國粗鋼產(chǎn)量下滑幅度均超4%印度鋼廠宣布了價值110億美元的項目，未來兩年內(nèi)印度的煉焦煤需求仍有望繼續(xù)保持增長 然而，印度有意擺脫對澳煤的過度依賴印度冶金煤進(jìn)口量為全球第一，然而，近期其國內(nèi)煤炭供應(yīng)也有所釋放與此同時，印度正在努力實現(xiàn)供應(yīng)來源多樣化2021年，澳煤約占印度煉焦煤進(jìn)口的四分之三，而來自加拿大和美國的進(jìn)口份額分別下降到3%和5%。

爐料

Mysteel快訊：蒙古4月煤炭產(chǎn)量同比下降53% 日本計劃從澳洲和印尼尋求俄羅斯替代煤

根據(jù)財政部的數(shù)據(jù)，俄羅斯是2021年日本第二大動力煤供應(yīng)商和第三大煉焦煤供應(yīng)商，俄羅斯的動力煤和煉焦煤分別占該國總進(jìn)口量的12%和8% 日本是世界第三大煤炭進(jìn)口國，4月8日日本宣布決定分階段禁止俄羅斯煤炭進(jìn)口動力煤占日本煤炭用量的60%，焦煤占煤炭用量的40% 澳煤進(jìn)口量增加 由于歐洲和日本改變貿(mào)易流向，澳大利亞煤炭價格一直保持高位。

煤焦熱點