Mysteel：7月3日(17:30)進(jìn)口動(dòng)力煤價(jià)格行情

3日進(jìn)口市場動(dòng)力煤價(jià)格暫穩(wěn)運(yùn)行外礦供應(yīng)方面，加里曼丹地區(qū)降雨仍在持續(xù)，但并未對裝船造成影響，同時(shí)受低卡煤成交價(jià)格回升的影響，礦企利潤情況有所好轉(zhuǎn)，礦方供應(yīng)維持正常水平，現(xiàn)印尼Q3800大卡巴拿馬船F(xiàn)OB主流報(bào)價(jià)區(qū)間在41.5-42美金/噸左右澳洲方面，為使港口船只快速疏散，澳洲礦方加快發(fā)貨節(jié)奏，但預(yù)計(jì)港口排隊(duì)擁堵問題仍將持續(xù)兩周左右，當(dāng)前澳煤Q5500巴拿馬船F(xiàn)OB價(jià)格持續(xù)堅(jiān)挺在66-67美金/噸。

日評

【華夏時(shí)報(bào)】創(chuàng)新低！國內(nèi)煤價(jià)跌至618元／噸，國際煤價(jià)全線下挫

其中，火電19831億千瓦時(shí)，同比下降4.1% 國際煤價(jià)紛紛下行 國內(nèi)煤價(jià)承壓的同時(shí)，國際動(dòng)力煤市場需求整體偏弱，煤價(jià)全線下挫行業(yè)數(shù)據(jù)顯示，5月份，澳大利亞紐卡斯?fàn)柛?500大卡動(dòng)力煤（灰分23）離岸均價(jià)報(bào)收于68.8美元/噸，同比下降21.1美元/噸，降幅為23.5%；印尼加里曼丹港3800大卡動(dòng)力煤離岸均價(jià)報(bào)收于46.2美元/噸，同比下降9.7美元/噸，降幅為17.4%。

媒體報(bào)道

Mysteel參考丨印尼出口風(fēng)波對中國動(dòng)力煤擾動(dòng)有限

雖在價(jià)格深跌后，部分補(bǔ)貨需求開始釋放，貿(mào)易商報(bào)價(jià)小幅探漲，成交亦有明顯增量，市場開始回溫但下游電廠即將進(jìn)入檢修期，需求放量有限；而“金三銀四”傳統(tǒng)非電旺季并未有利好因素出現(xiàn)，整體來看煤價(jià)反彈空間有限 圖3：印尼加里曼丹Q3800FOB價(jià)格（單位：美元/噸） 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 圖4：環(huán)渤海港口動(dòng)力煤庫存（單位：萬噸） 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 進(jìn)口市場同樣受到內(nèi)貿(mào)市場壓力，一是內(nèi)貿(mào)煤價(jià)快速下跌，與進(jìn)口煤價(jià)價(jià)差縮小，甚至低于進(jìn)口煤；二是由于運(yùn)費(fèi)上漲及礦方報(bào)價(jià)堅(jiān)挺，貿(mào)易商進(jìn)口成本倒掛，市場情緒持續(xù)降溫。

Mysteel參考

Mysteel調(diào)研：印尼煤礦、蘭炭終端企業(yè)走訪報(bào)告

與印尼當(dāng)?shù)?em class='keyword'>動(dòng)力煤礦山合作，有計(jì)劃出口至中國市場 終端企業(yè)B：目前在印尼共有24條鎳鐵生產(chǎn)線，12月將在青山工業(yè)園投產(chǎn)冰鎳產(chǎn)線，8條線預(yù)計(jì)年產(chǎn)量105萬噸另代理印尼位于中加里曼丹煤礦銷售，該礦主要生產(chǎn)高卡低硫高揮發(fā)煤炭，年產(chǎn)180萬噸，計(jì)劃出口至中國市場 終端企業(yè)C：該司在印尼建立兩期焦炭項(xiàng)目，焦炭年產(chǎn)能為650萬噸。

煤焦熱點(diǎn)

[動(dòng)力煤日評]：動(dòng)力煤市場暫穩(wěn)運(yùn)行（20230504）

煤炭 國內(nèi)市場 日評 評論

相關(guān)產(chǎn)品

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運(yùn)數(shù)據(jù)(3.27 - 4.2)

不過動(dòng)力煤價(jià)格相較去年處于一個(gè)相當(dāng)?shù)偷狞c(diǎn)位，以南非理查德灣6000卡煤FOB價(jià)計(jì)，環(huán)比去年同期下降142美元每噸，為113美元/噸環(huán)比去年的高位400美元，已經(jīng)跌落七成印尼加里曼丹地區(qū)的低卡煤同比也錄得三成的下滑 二、全球主要煤炭發(fā)運(yùn)國家 （1）印尼 印尼煤炭全球發(fā)運(yùn)量為811.8萬噸，環(huán)比降811.8萬噸。

澳洲發(fā)運(yùn)

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運(yùn)數(shù)據(jù)(1.16 - 1.22)

以動(dòng)力煤為例，東加里曼丹到中國廣州目前煤運(yùn)運(yùn)費(fèi)，較去年高點(diǎn)，已經(jīng)腰斬近乎一半5-6萬噸載重量當(dāng)前值為7.44美元每噸 二、全球主要煤炭發(fā)運(yùn)國家 （1）印尼 本期印尼總發(fā)運(yùn)量640.7萬噸，環(huán)比降2.24%。

澳洲發(fā)運(yùn)

Mysteel數(shù)據(jù)：全球煤炭發(fā)運(yùn)數(shù)據(jù)(10.24 - 10.30)

發(fā)運(yùn)中國214.8萬噸，環(huán)比降2.6%印尼地區(qū)延續(xù)上周態(tài)勢，進(jìn)入雨季，以主要產(chǎn)煤地加里曼丹島和蘇門答臘島受雨較多本周印尼煤炭出口量、動(dòng)力煤價(jià)格和到中國海運(yùn)費(fèi)三降，海運(yùn)費(fèi)降幅在6%-10.5%之間，到長三角地區(qū)的降幅最大 （2）俄羅斯 本期俄羅斯煤炭總發(fā)運(yùn)量276.4萬噸，環(huán)比增26.8%。

澳洲發(fā)運(yùn)

妥協(xié)了！印尼放寬煤炭出口禁令，允許37艘煤炭船離港

DMO政策要求，煤礦企業(yè)必須向PLN供應(yīng)年產(chǎn)量的25%以滿足國內(nèi)需求，且供應(yīng)的6322大卡動(dòng)力煤價(jià)格上限為每噸70美元/噸，該價(jià)格遠(yuǎn)低于目前市場價(jià) 不過，在煤炭出口禁令宣布后，印尼政府一直受到該國煤礦企業(yè)以及日本和韓國等最大買家的游說，要求其放寬這一禁令 RefinitivEikon的數(shù)據(jù)顯示，周三約有120艘船正在印尼婆羅洲島加里曼丹的煤炭出口港口裝載或等待裝載。

爐料

Mysteel周報(bào)：黑色系原燃料價(jià)格漲跌互現(xiàn)

現(xiàn)秦皇島Q5500動(dòng)力煤平倉價(jià)2050元/噸，Q5000平倉價(jià)1850元/噸 下游方面，隨著氣溫回落沿海及內(nèi)陸日耗均出現(xiàn)季節(jié)性走弱，但由于缺貨問題嚴(yán)重、煤價(jià)較高，下游用戶補(bǔ)庫進(jìn)程難以提速，采購節(jié)奏暫時(shí)性加快但難以維持，淡季累庫仍有較大難度，據(jù)Mysteel統(tǒng)計(jì)，截止10月8日全國72家電廠樣本區(qū)域存煤總計(jì)730.5萬噸，日耗45.9萬噸，可用天數(shù)15.9天 進(jìn)口煤方面，印尼加里曼丹地區(qū)持續(xù)強(qiáng)降雨導(dǎo)致外礦交貨普遍延遲，國際煤炭資源緊張，煤價(jià)高位運(yùn)行，部分貿(mào)易商捂貨惜售，市場報(bào)價(jià)較為混亂，現(xiàn)印尼Q3800FOB價(jià)報(bào)120美元/噸。

周評

動(dòng)力煤市場一周概覽（9.30-10.8）

現(xiàn)秦皇島Q5500動(dòng)力煤平倉價(jià)2050元/噸，Q5000平倉價(jià)1850元/噸 下游方面，隨著氣溫回落沿海及內(nèi)陸日耗均出現(xiàn)季節(jié)性走弱，但由于缺貨問題嚴(yán)重、煤價(jià)較高，下游用戶補(bǔ)庫進(jìn)程難以提速，采購節(jié)奏暫時(shí)性加快但難以維持，淡季累庫仍有較大難度，據(jù)Mysteel統(tǒng)計(jì)，截止10月8日全國72家電廠樣本區(qū)域存煤總計(jì)730.5萬噸，日耗45.9萬噸，可用天數(shù)15.9天 進(jìn)口煤方面，印尼加里曼丹地區(qū)持續(xù)強(qiáng)降雨導(dǎo)致外礦交貨普遍延遲，國際煤炭資源緊張，煤價(jià)高位運(yùn)行，部分貿(mào)易商捂貨惜售，市場報(bào)價(jià)較為混亂，現(xiàn)印尼Q3800FOB價(jià)報(bào)120美元/噸。

周評

動(dòng)力煤市場一周概覽（9.20-9.24）

現(xiàn)秦皇島Q5500動(dòng)力煤平倉價(jià)1520元/噸，Q5000平倉價(jià)1380元/噸 下游方面，全國大范圍氣溫回落，疊加節(jié)日放假影響，社會用電負(fù)荷有所降低西南地區(qū)降雨天氣持續(xù)，水力發(fā)電占比增加，電煤日耗出現(xiàn)下降，而電廠低庫存并未改善，存煤可用天數(shù)繼續(xù)小幅回落，據(jù)Mysteel統(tǒng)計(jì)，截止9月24日全國72家電廠樣本區(qū)域存煤總計(jì)739.3萬噸，日耗44.9萬噸，可用天數(shù)16.5天 進(jìn)口煤方面，印尼加里曼丹地區(qū)持續(xù)強(qiáng)降雨導(dǎo)致外礦交貨普遍延遲，同時(shí)，印尼國內(nèi)需求旺盛，隨著國內(nèi)市場煤價(jià)持續(xù)走強(qiáng)，進(jìn)口煤市場采購詢貨熱情升溫，而市場即期貨盤稀少，支撐報(bào)價(jià)繼續(xù)走強(qiáng)。

周評

Mysteel周報(bào)：黑色系原燃料價(jià)格漲跌互現(xiàn)（9.18-9.24）

現(xiàn)秦皇島Q5500動(dòng)力煤平倉價(jià)1520元/噸，Q5000平倉價(jià)1380元/噸下游方面，全國大范圍氣溫回落，疊加節(jié)日放假影響，社會用電負(fù)荷有所降低西南地區(qū)降雨天氣持續(xù)，水力發(fā)電占比增加，電煤日耗出現(xiàn)下降，而電廠低庫存并未改善，存煤可用天數(shù)繼續(xù)小幅回落，據(jù)Mysteel統(tǒng)計(jì)，截止9月24日全國72家電廠樣本區(qū)域存煤總計(jì)739.3萬噸，日耗44.9萬噸，可用天數(shù)16.5天進(jìn)口煤方面，印尼加里曼丹地區(qū)持續(xù)強(qiáng)降雨導(dǎo)致外礦交貨普遍延遲，同時(shí)，印尼國內(nèi)需求旺盛，隨著國內(nèi)市場煤價(jià)持續(xù)走強(qiáng)，進(jìn)口煤市場采購詢貨熱情升溫，而市場即期貨盤稀少，支撐報(bào)價(jià)繼續(xù)走強(qiáng)。

周評

國內(nèi)動(dòng)力煤市場一周評述（9.13-9.17）

現(xiàn)秦皇島港Q5500動(dòng)力煤平倉價(jià)1500元/噸，Q5000平倉價(jià)1320元/噸 【進(jìn)口】：印尼政府要求當(dāng)?shù)孛浩蟊Ｕ蠂鴥?nèi)電煤供應(yīng)，疊加南加里曼丹遭遇洪澇災(zāi)害，當(dāng)?shù)赜忻浩笮疾豢煽沽?，近期國?nèi)煤炭市場強(qiáng)勢運(yùn)行，國內(nèi)大型電企招標(biāo)需求繼續(xù)釋放，進(jìn)口煤市場詢盤采購明顯增多，外礦報(bào)價(jià)繼續(xù)高位上漲，市場高價(jià)成交陸續(xù)出現(xiàn) 現(xiàn)印尼Q3800FOB價(jià)報(bào)86美元/噸。

周評

博弈加劇，短期煤價(jià)高位振蕩

根據(jù)2020年海關(guān)數(shù)據(jù)，我國進(jìn)口動(dòng)力煤2億噸，其中澳煤有7800萬噸，占進(jìn)口總量的38.1%；蒙煤2800萬噸，占進(jìn)口煤總量的13.89%；印度尼西亞有5500萬噸，占進(jìn)口總量的27.39%由于澳煤在進(jìn)口煤中占比較高，而且質(zhì)量好品質(zhì)穩(wěn)定熱值高，這使得其他市場很難對澳煤形成有效替代，尤其是當(dāng)我們完全放棄澳煤轉(zhuǎn)向印尼煤時(shí)，短期導(dǎo)致印尼煤需求激增，價(jià)格持續(xù)拉升而近期，印尼東加里曼丹地區(qū)新冠確診病例激增，其中不少礦工確診，雖然說目前煤礦并沒有達(dá)到必須停產(chǎn)的程度，印尼煤炭仍在出貨，但如果疫情進(jìn)一步有可能引發(fā)進(jìn)口煤的飆升，這對本來就緊張國內(nèi)煤炭市場來說尤為不利。

爐料

13日全球煤炭快訊：南非理查德港口鐵路線再次中斷 澳大利亞規(guī)劃新增5.27億噸煤炭產(chǎn)能

其余可行的項(xiàng)目是動(dòng)力煤項(xiàng)目，其中一些項(xiàng)目具有半軟焦煤副產(chǎn)品，遍布新南威爾士州和昆士蘭州由于金融機(jī)構(gòu)取消了該行業(yè)的服務(wù)，其中一些項(xiàng)目因政府批準(zhǔn)或融資問題而被擱置 動(dòng)力煤和冶金煤價(jià)格走強(qiáng)促使一些較小的開發(fā)商推進(jìn)去年在疫情封鎖期間擱置的計(jì)劃，而其他開發(fā)商則在觀望當(dāng)前價(jià)格環(huán)境的可持續(xù)性 信息來源：Mining Magazine 印尼煤炭生產(chǎn)商在疫情反復(fù)下持樂觀態(tài)度 盡管新冠病例蔓延至東加里曼丹省的產(chǎn)區(qū)，而且消費(fèi)者擔(dān)心疫情可能會在價(jià)格接近歷史高位時(shí)因天氣相關(guān)的供應(yīng)中斷而抑制產(chǎn)量，但印度尼西亞煤炭開采業(yè)對其前景持樂觀態(tài)度。

煤焦熱點(diǎn)

煤市僵持局面有望被打破

但七月份，新增白鶴灘水電站，水電有可能達(dá)到峰值發(fā)電，較六月份還是有提高的，對于火電的壓制不斷加大部分電廠依靠長協(xié)和進(jìn)口煤，外加燒一些下腳料和煤泥，仍有喘息和觀望機(jī)會 進(jìn)口煤方面也不樂觀，高溫帶動(dòng)周邊國家電力需求增加，國際動(dòng)力煤價(jià)格逼近歷史高位而長時(shí)間的降雨，導(dǎo)致印尼南加里曼丹煤炭生產(chǎn)受阻；加之印尼國內(nèi)疫情嚴(yán)重，因?yàn)橐咔檠悠谘b船，印尼出口港每天只工作八小時(shí)，更加劇了大家對供應(yīng)收緊的擔(dān)憂。

爐料

6月2日進(jìn)口煤炭市場行情盤點(diǎn)

進(jìn)口動(dòng)力煤方面：當(dāng)前電廠日耗在淡季仍維持高位，電廠庫存繼續(xù)低位，港口庫存繼續(xù)去庫，電廠為迎峰度夏的補(bǔ)庫期節(jié)后，煤礦產(chǎn)量增加；近期印尼煤炭主產(chǎn)區(qū)遭遇洪澇災(zāi)害致使印尼煤生產(chǎn)及發(fā)運(yùn)受到影響，目前印尼東加里曼丹和南加里曼丹部分礦商已經(jīng)宣布不可抗力，部分運(yùn)輸?shù)缆繁谎?，現(xiàn)貨推遲發(fā)運(yùn)情況普遍，印尼煤供應(yīng)偏緊，印尼煤報(bào)價(jià)堅(jiān)挺，但隨著國內(nèi)煤價(jià)下行，國內(nèi)外價(jià)差不斷縮小，進(jìn)口煤方面買賣雙方價(jià)格難達(dá)一致，現(xiàn)印尼Q3800FOB價(jià)報(bào)55美元/噸；國際高卡動(dòng)力煤市場整體需求旺盛，澳洲5500大卡動(dòng)力煤FOB報(bào)盤價(jià)為70美元/噸漲2.5美元/噸。

盤點(diǎn)

5月31日進(jìn)口煤炭市場行情盤點(diǎn)

進(jìn)口動(dòng)力煤方面：當(dāng)前電廠日耗在淡季仍維持高位，電廠庫存繼續(xù)低位，港口庫存繼續(xù)去庫，電廠為迎峰度夏的補(bǔ)庫期節(jié)后，煤礦產(chǎn)量增加；近期印尼煤炭主產(chǎn)區(qū)遭遇洪澇災(zāi)害致使印尼煤生產(chǎn)及發(fā)運(yùn)受到影響，目前印尼東加里曼丹和南加里曼丹部分礦商已經(jīng)宣布不可抗力，部分運(yùn)輸?shù)缆繁谎?，現(xiàn)貨推遲發(fā)運(yùn)情況普遍，印尼煤供應(yīng)偏緊，印尼煤報(bào)價(jià)堅(jiān)挺，現(xiàn)印尼Q3800FOB價(jià)報(bào)55美元/噸減3；國際高卡動(dòng)力煤市場整體需求旺盛，澳洲5500大卡動(dòng)力煤FOB報(bào)盤價(jià)為67.5美元/噸漲0.5美元/噸。

盤點(diǎn)

6月2日爐料盤點(diǎn)

進(jìn)口無煙噴吹煤方面：當(dāng)前俄羅斯市場現(xiàn)貨資源少，部分國內(nèi)大礦開啟降價(jià)序幕，終端在庫存中高位下采購意愿一般可成交價(jià)格走低目前俄羅斯無煙噴A12V12S0.8CFR155-160美元/噸左右，澳洲噴吹報(bào)A9.5，V11-13，S0.5，HGI85報(bào)價(jià)CFR130.5-132.5美元進(jìn)口動(dòng)力煤方面：當(dāng)前電廠日耗在淡季仍維持高位，電廠庫存繼續(xù)低位，港口庫存繼續(xù)去庫，電廠為迎峰度夏的補(bǔ)庫期節(jié)后，煤礦產(chǎn)量增加；近期印尼煤炭主產(chǎn)區(qū)遭遇洪澇災(zāi)害致使印尼煤生產(chǎn)及發(fā)運(yùn)受到影響，目前印尼東加里曼丹和南加里曼丹部分礦商已經(jīng)宣布不可抗力，部分運(yùn)輸?shù)缆繁谎?，現(xiàn)貨推遲發(fā)運(yùn)情況普遍，印尼煤供應(yīng)偏緊，印尼煤報(bào)價(jià)堅(jiān)挺，但隨著國內(nèi)煤價(jià)下行，國內(nèi)外價(jià)差不斷縮小，進(jìn)口煤方面買賣雙方價(jià)格難達(dá)一致，現(xiàn)印尼Q3800FOB價(jià)報(bào)55美元/噸；國際高卡動(dòng)力煤市場整體需求旺盛，澳洲5500大卡動(dòng)力煤FOB報(bào)盤價(jià)為70美元/噸漲2.5美元/噸。

盤點(diǎn)