日本三井斥資53億美元收購力拓羅茲嶺鐵礦項目

2月19日，日本三井物產(chǎn)株式會社宣布，將以53.4億美元的價格收購力拓旗下的位于西澳大利亞皮爾巴拉地區(qū)的羅茲嶺（Rhodes Ridge）鐵礦項目40%的股份三井將以33.34億美元的價格收購澳洲鐵礦石開發(fā)商VOC Group Limited（下簡稱“VOC”）全部擁有的該項目25%的權(quán)益，該交易預(yù)計將于2026年3月底完成另外，三井將計劃以20億美元的價格從澳洲投資公司 AMB Holdings Pty Ltd （下簡稱“AMB”）收購該項目15%的權(quán)益。

礦山動態(tài)

日本鋼鐵工業(yè)達(dá)峰后——優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu) 引領(lǐng)技術(shù)革新

最后，不斷調(diào)整產(chǎn)業(yè)投資策略，形成從上游原料供應(yīng)至下游貿(mào)易物流乃至加工消費整體產(chǎn)業(yè)鏈的合理化布局上世紀(jì)60年代—70年代，日本抓住主要資源國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展缺少資金以及全球貨幣體系重建等機會，推動三井物產(chǎn)、丸紅、伊藤忠等商社對澳大利亞和巴西的礦產(chǎn)資源進(jìn)行投資，獲得了必和必拓、力拓、淡水河谷等礦業(yè)資源巨頭的股份，獲得其生產(chǎn)所需的金屬資源 以鐵礦石為例，2023年，日本共獲得權(quán)益鐵礦超1億噸，其中，JFE83萬噸、伊藤忠2270萬噸、丸紅853萬噸、三井物產(chǎn)3890萬噸、NSSMC1010萬噸、JSW919萬噸、住友金屬251萬噸、三菱商事926萬噸。

聚焦

Itochu Corporation 邀您齊聚南非，共同參加鐵合金大會

公司從事紡織、能源、化工、機械、金屬、礦產(chǎn)、食品、一般產(chǎn)品、房地產(chǎn)、信息通信技術(shù)、金融等各類產(chǎn)品的國內(nèi)貿(mào)易、進(jìn)出口貿(mào)易和海外貿(mào)易它還投資于資源開發(fā)，并持有石油和天然氣資產(chǎn)的權(quán)益伊藤忠在日本和海外市場都有業(yè)務(wù)投資在地理上，公司在日本、東亞、北美、拉丁等地均有業(yè)務(wù) 主營產(chǎn)品：鐵礦石、煤炭、鈾、基本金屬、稀有金屬、有色金屬材料(主要是鋁)等

參會企業(yè)

全球鐵礦資源投資再掀熱潮，中國鋼企加快布局海外權(quán)益礦

鐵礦石是鋼鐵工業(yè)不可或缺的重要原材料，其優(yōu)質(zhì)資源集中分布于南半球全球主要鋼鐵生產(chǎn)國如中國、日本、韓國等深受資源不足的制約，鐵礦資源投資開發(fā)也因此成為業(yè)界熱門話題近期，全球鐵礦資源投資再度掀起熱潮，投資目的地主要集中于大洋洲（澳大利亞）、非洲及南美洲，投資企業(yè)以國際礦業(yè)企業(yè)、中國鋼鐵企業(yè)、印度鋼鐵企業(yè)為主隨著鐵礦項目開發(fā)建設(shè)的加快，預(yù)計未來全球鐵礦石供需矛盾將大幅緩解 中國鋼企加快布局海外權(quán)益礦 鐵資源自給率偏低是中國鋼鐵行業(yè)發(fā)展的掣肘之一。

聚焦

全球鐵礦資源投資再掀熱潮供需矛盾將大幅緩解

鐵礦石是鋼鐵工業(yè)不可或缺的重要原材料，其優(yōu)質(zhì)資源集中分布于南半球全球主要鋼鐵生產(chǎn)國如中國、日本、韓國等深受資源不足的制約，鐵礦資源投資開發(fā)也因此成為業(yè)界熱門話題近期，全球鐵礦資源投資再度掀起熱潮，投資目的地主要集中于大洋洲（澳大利亞）、非洲及南美洲，投資企業(yè)以國際礦業(yè)企業(yè)、中國鋼鐵企業(yè)、印度鋼鐵企業(yè)為主隨著鐵礦項目開發(fā)建設(shè)的加快，預(yù)計未來全球鐵礦石供需矛盾將大幅緩解 中國鋼企加快布局海外權(quán)益礦 鐵資源自給率偏低是中國鋼鐵行業(yè)發(fā)展的掣肘之一。

爐料

Mysteel解讀：鋼廠鐵礦石低庫存策略的利弊

筆者記得在大學(xué)學(xué)管理學(xué)的時候，老師就熱情洋溢的介紹了日本豐田汽車和戴爾的零庫存管理，對其推崇備至然后，工作多年后才發(fā)現(xiàn)，零庫存管理只適用于特定的經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段和特定的行業(yè)對于國內(nèi)鋼鐵行業(yè)而言，80%的鐵礦石依賴進(jìn)口，除個別鋼廠有一定的權(quán)益礦之外，根本就沒有這方面的“護(hù)城河”存在而且原料端時常面臨礦山罷工或者雨季颶風(fēng)等自然災(zāi)害帶來的供給干擾，從澳大利亞和巴西發(fā)運到中國沿海港口的海運周期分別在2周和5周左右。

主編視角

劍指億噸！日本制鐵加大海外投資

我們不僅需要品質(zhì)優(yōu)良的煤炭，還要嘗試提高原料的權(quán)益比例，確保采購穩(wěn)定為此，我們要深入上游領(lǐng)域，不僅僅是采購原料，還要將其作為事業(yè)來發(fā)展” 　　為了滿足新市場需求，日本制鐵將日鐵物產(chǎn)作為合并子公司管理，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，從只顧生產(chǎn)的鋼鐵制造企業(yè)轉(zhuǎn)變?yōu)閺脑仙a(chǎn)到流通加工的全流程鋼鐵企業(yè) 　　橋本英二表示，日本制鐵擁有鐵礦石投資項目、氫氣生產(chǎn)項目，以及具有成本競爭力的電力采購條件，并將持續(xù)推進(jìn)氫氣和綠色電力生產(chǎn)等項目的投資建設(shè)。

產(chǎn)業(yè)資訊

日本制鐵計劃通過入股確保煉焦煤穩(wěn)定供應(yīng)

近日，據(jù)外媒消息，日本制鐵正尋求購買更多煉焦煤礦企業(yè)股份，以確保關(guān)鍵原料的穩(wěn)定供應(yīng) 目前，日本制鐵已經(jīng)入股多家煉焦煤礦和鐵礦企業(yè)日本制鐵每年進(jìn)口約2700萬噸煉焦煤和5800萬噸鐵礦石，通過入股這種方式，日本制鐵每年獲得的礦產(chǎn)資源量約占該公司進(jìn)口總量的20% 日本制鐵執(zhí)行副總裁森隆弘在接受外媒采訪時表示：“沒有必要止步于20%，日本制鐵正在考慮通過購買原材料（資產(chǎn)）的權(quán)益來提高原燃料的自給率。

產(chǎn)業(yè)動態(tài)

日本制鐵計劃通過入股確保煉焦煤穩(wěn)定供應(yīng)

近日，據(jù)外媒消息，日本制鐵正尋求購買更多煉焦煤礦企業(yè)股份，以確保關(guān)鍵原料的穩(wěn)定供應(yīng) 目前，日本制鐵已經(jīng)入股多家煉焦煤礦和鐵礦企業(yè)日本制鐵每年進(jìn)口約2700萬噸煉焦煤和5800萬噸鐵礦石，通過入股這種方式，日本制鐵每年獲得的礦產(chǎn)資源量約占該公司進(jìn)口總量的20% 日本制鐵執(zhí)行副總裁森隆弘在接受外媒采訪時表示：“沒有必要止步于20%，日本制鐵正在考慮通過購買原材料（資產(chǎn)）的權(quán)益來提高原燃料的自給率。

爐料

保障鐵礦石資源安全任重道遠(yuǎn)

海外權(quán)益礦鐵礦石產(chǎn)量從最高1.2億噸下降至目前僅6300萬噸，僅占我國鐵礦石進(jìn)口總量的5.4%與日本權(quán)益礦鐵礦石產(chǎn)量占進(jìn)口總量接近100%，韓國、歐洲等國家和地區(qū)占比50%以上相比，差距巨大 我國擬建的鐵礦有幾內(nèi)亞西芒杜鐵礦、澳大利亞阿奎拉資源、利比里亞邦礦、慶華唐克里里鐵礦，中鋼簽署喀麥隆鐵礦等，合計約2億噸規(guī)模產(chǎn)能 雖然我國已掌控海外鐵礦資源項目都在積極推進(jìn)，但是按礦山投資周期，并結(jié)合項目開發(fā)進(jìn)度，“十四五”期間海外權(quán)益礦產(chǎn)量增加目標(biāo)較難實現(xiàn)。

爐料

加強鐵礦石資源保障乃高質(zhì)量發(fā)展題中之義

當(dāng)然，由于我國與日本的經(jīng)濟(jì)體量不同、經(jīng)濟(jì)地位不同、所處的宏觀政治經(jīng)濟(jì)環(huán)境不同，意味著更需要結(jié)合自身優(yōu)勢和特點，構(gòu)建安全、可靠、多元化的鐵礦石資源保障體系顯然，像日本那樣通過對海外礦山戰(zhàn)略投資來構(gòu)建長期低價穩(wěn)定的鐵礦石供應(yīng)體系，從全球?qū)＿\礦的需求看，我們已經(jīng)錯過了最佳窗口期 需要關(guān)注的是，《意見》刪除了此前《意見征求稿》中“鐵金屬國內(nèi)自給率達(dá)到45% ”和“打造1個～2個具有全球影響力和市場競爭力的海外權(quán)益礦山，海外權(quán)益鐵礦占進(jìn)口比重超過20%”等量化指標(biāo)。

爐料

三部門《指導(dǎo)意見》中，這5個增強資源保障的舉措值得關(guān)注

2021年，國內(nèi)鋼坯進(jìn)口1371萬噸，相比2020年進(jìn)口1833萬噸下降462萬噸；生鐵進(jìn)口199萬噸，相比2020年進(jìn)口555萬噸下降356萬噸；直接還原鐵進(jìn)口155萬噸，相比2020年進(jìn)口345萬噸下降190萬噸2021年我國放開再生鋼鐵原料進(jìn)口，廢鋼進(jìn)口55.55萬噸，其中從日本進(jìn)口39.2萬噸，占總量的70.6%，數(shù)量雖然不大，但打開了廢鋼進(jìn)口的新渠道后續(xù)應(yīng)關(guān)注該項舉措相關(guān)政策的出臺 前一階段，鋼協(xié)向國家發(fā)展改革委、工信部、自然資源部、生態(tài)環(huán)境部4部委上報了“基石計劃”，即通過國內(nèi)新增產(chǎn)鐵礦、境外新增權(quán)益鐵礦、廢鋼資源的開發(fā)，增加對鐵礦石供給和價格的話語權(quán)。

鋼材

中國鋼企海外產(chǎn)能配置“攻略”

皮爾巴拉及后來巴西北部卡拉加斯項目的開發(fā)使國際海運鐵礦石市場的規(guī)模得到極大擴(kuò)張，這個市場使缺乏鐵礦資源的國家（如日本和韓國）同樣具備了發(fā)展出具有國際競爭力的鋼鐵工業(yè)的條件 為彌補國內(nèi)鐵礦石數(shù)量和品質(zhì)上的不足，中國在上世紀(jì)80年代開始投資海外的鐵礦項目，并在澳大利亞和南美都有所斬獲但這些權(quán)益礦的增加遠(yuǎn)無法與中國鐵礦石進(jìn)口量的增加同步在1998年冶金工業(yè)部被撤銷后，中國缺乏一個更加強有力的官方機構(gòu)為海外鐵礦項目的投資活動提供必要的支持和協(xié)調(diào)，中國鋼鐵企業(yè)在對海外鐵礦石資源的爭奪中各自為戰(zhàn)，基本上被邊緣化，只能開發(fā)一些質(zhì)次價高的資源。

鋼材

鋼礦動態(tài)：NMDC5月鐵礦石產(chǎn)量同比增長21.83%至279萬噸

鐵礦石銷量同比增長29.41%至255萬噸該公司Chhsttisgarh礦山5月鐵礦石產(chǎn)量182萬噸，銷售量233萬噸，Karnataka礦山5月產(chǎn)量97萬噸，銷售量97萬噸 三井物產(chǎn)（Mitsui）將收購澳大利亞Western Ridge鐵礦床的權(quán)益 據(jù)外媒報道，總部位于日本東京的三井物產(chǎn)（Mitsui）于6月2日與澳大利亞必和必拓礦業(yè)公司（BHP)和日本伊藤忠商事（Itochu）達(dá)成協(xié)議，收購BHP擁有的Western Ridge鐵礦床的部分權(quán)益。

鋼礦動態(tài)

“雙碳”約束下，中國廢鋼業(yè)將迎重大發(fā)展機遇

譬如對廢舊金屬的提純技術(shù)，美、日、德等發(fā)達(dá)國家始終占據(jù)全球前三甲；而日本則在不產(chǎn)一噸鐵礦石的前提下，通過權(quán)益礦和廢鋼鐵資源的回收利用成為全球廢鋼資源的重要出口國和遠(yuǎn)東區(qū)域廢鋼資源的主要定價國 通過分析發(fā)達(dá)國家的“城市礦山”戰(zhàn)略可以發(fā)現(xiàn)，發(fā)達(dá)國家通過大力發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)，在實現(xiàn)資源供應(yīng)國內(nèi)循環(huán)的同時，借助技術(shù)領(lǐng)先進(jìn)一步盤剝發(fā)展中國家 另一方面，我國人均社會鋼鐵積蓄量還將持續(xù)增長，在為未來短流程煉鋼提供充足的原料資源的同時，也提出了必須的消費要求。

爐料

Mysteel參考丨中國海外鐵礦投資趨勢回顧（一）

2000-2007年，中國粗鋼產(chǎn)量從1.26億噸增長到4.93億噸，粗鋼產(chǎn)量翻了四倍（圖3）鋼廠對進(jìn)口鐵礦石的需求爆發(fā)式增加, 2000 年中國鐵礦石進(jìn)口只有7000 萬噸不到，而到了2017年中國鐵礦石進(jìn)口已經(jīng)達(dá)到歷史最高的10.74億噸，鐵礦石進(jìn)口需求急劇擴(kuò)張 圖3：中國粗鋼產(chǎn)量和增速（單位：百萬噸、%） 數(shù)據(jù)來源:鋼聯(lián)數(shù)據(jù) 為了獲取穩(wěn)定的鐵礦石供應(yīng), 2003年，寶鋼作為中國企業(yè)的代表首次加入了三大礦山鐵礦石長協(xié)談判，中國對鐵礦石的大量需求打破了多年來的供需平衡，然而日本鋼廠新日鐵依然掌握了談判主導(dǎo)權(quán)，新日鐵每年有大量權(quán)益礦，年度長協(xié)價格從 2004 年開始快速增長。

Mysteel參考

徐向春：“十四五”迎來鐵礦石破局窗口期

從項目資金需求、配套基礎(chǔ)建設(shè)、政策和商業(yè)風(fēng)險等方面，涉及國家之間利益，不是一、兩企業(yè)所能承擔(dān)的，也并非一個行業(yè)所能應(yīng)對的必須獲得政府的理解和政策支持 再次以韓國和日本鋼鐵工業(yè)為例，這兩國都通過政府層面協(xié)助獲取海外權(quán)益礦：韓國以政府支撐體系為中心，通過一定法規(guī)及技術(shù)和財政上的支持推進(jìn)參與海外資源開發(fā)；日本政府早前通過銀行實施融資專門用于資助日本企業(yè)到海外探查、開發(fā)鐵礦石資，規(guī)模達(dá)萬億日元。

觀點