【石豐源礦產科技】預計短期鐵礦極限打破與突破并存

業(yè)務合作伙伴涵蓋眾多大型央企、國企、鋼企及上市公司和地方民營鋼鐵巨頭國內礦年采購量在50萬-80萬噸左右，銷售領域覆蓋江蘇，山東，吉林，津唐等多個省份及地區(qū)鋼企國際鐵礦石貿易量在150萬噸-200萬噸左右，公司今后規(guī)劃將重點放在國際貿易領域，全力拓展鐵礦石的采購渠道，尋找能夠長期合作的供應商以及擁有穩(wěn)定貨源的大型鐵礦企業(yè)，實現(xiàn)采購渠道的多元化和國際化！ 。

鐵礦石市場大家說

[PVC]：隆眾早訊--周三版

國內黑色系期貨夜盤收盤，焦煤跌2.16%，焦炭跌1.3%，鐵礦石漲0.06%，螺紋鋼跌0.51%，熱卷跌0.35% 北上廣等五城市消費回穩(wěn)向好 明年消費刺激舉措有望進一步延續(xù) 國務院臺灣事務辦公室定于11月27日舉行例行新聞發(fā)布會，就近期兩岸熱點問題回答記者提問等 出口退稅取消在即 銅鋁加工行業(yè)加速洗牌 蘇鹽井神：已完成鈉離子電池級純堿產品研發(fā)并具備量產能力 歐盟成員國商議刪減外資審查規(guī)則 專家：反映歐盟成員國對歐委會試圖加高投資壁壘不滿 美聯(lián)儲會議紀要：“漸進降息”處于進行時 寬松終點難判斷 高盛建議調整美股持倉以減弱對科技七巨頭的依賴 。

早間提示

前8個月中國鋼鐵業(yè)承壓前行

上升的成本給了行業(yè)巨頭及市場炒作者“成本支撐價格”的藉口 另外，2023年初以來，我國始終面對復雜的外部環(huán)境和國內需求收縮、供給沖擊、預期轉弱三重壓力，但宏觀面預期向好也構成鐵礦石市場的正向刺激因素之一 更為關鍵的是，鐵礦石金融屬性不斷增強根據(jù)大連商品期貨交易所的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，自2014年12月鐵礦石期貨上市以來，我國鐵礦石期貨年成交量與日俱增，2022年，大商所鐵礦石成交量接近當年全球鐵礦石產量的12倍。

鋼材

年中盤點：2023年上半年鐵礦石大事記

果阿政府的批租應以支付必要款項、完成招標文件的其他條款和條件為前提 6月12日：位于河北省遷安經濟開發(fā)區(qū)的10000標準立方米每小時電池燃料氫項目正式投產，該項目利用焦爐煤氣等工業(yè)副產氣作為原料制備電池燃料氫氣，是目前國內已投產的單體產能最大的電池燃料用氫氣生產項目，也是國內產能最大的鋼鐵工業(yè)(焦化)尾氣制燃料氫項目 6月22日：全球最大鋼企中國寶武和全球鐵礦石巨頭力拓（Rio Tinto）就西澳大利亞皮爾巴拉地區(qū)的西坡鐵礦項目成立合資企業(yè)。

鋼礦動態(tài)

比亞迪搭鈉電池將于明年上市

鈉電池車型續(xù)航300km，鋰電池車型續(xù)航400km目前鈉離子電池在乘用車領域主要滿足續(xù)航400km以下的車型需求，國內電池行業(yè)巨頭寧德時代也將在2023年推出鈉離子電池 2022大宗商品年報出爐在即！歡迎搶鮮品讀！ 報告聚焦鋼材、煤焦、鐵礦石、不銹鋼新材料、鐵合金、廢鋼、有色金屬、建筑材料、農產品等9大品種，由上海鋼聯(lián)100多位資深分析師傾力打造，深度剖析100余條細分產業(yè)鏈長周期數(shù)據(jù)，囊括行業(yè)熱點、宏觀政策等全方位解讀，涵蓋價格價差、成本利潤、產能產量、庫存、資源流向、區(qū)域供需平衡、市場競爭格局等基本面分析…… 點擊鏈接了解更多：點擊查看 。

產業(yè)資訊

中國銅廠與國際礦商長協(xié)談判，著力提升產業(yè)議價優(yōu)勢

中礦集團成功牽手全球三大鐵礦石巨頭，或許能夠改善過去的定價困局未來，中礦集團有可能持續(xù)推動與海外礦商的實質性戰(zhàn)略合作，例如雙方可以在資本層面展開與推進交叉持股、共同開發(fā)第三方鐵礦石與其他礦產資源，以及共同制定綠色低碳技術等資源優(yōu)化方案和標準等，最終形成一定程度的利益共贏聯(lián)合體當然，需要客觀看待的是，雖然中礦集團能夠對外提升鐵礦石價格博弈的話語權，并可能構造出對國內鐵礦石進口更有利的格局，但僅憑其一己之力能否改變既定而頑固的國際談判規(guī)則，以及能在多大范圍內與多強深度上引起國際鐵礦石供應商的合作共鳴尚待觀察。

國際資訊

三大問題制約“基石計劃”支持政策亟待“加碼”

同時，國內礦山的開發(fā)還需要鐵路、巷道等基礎設施投入，且獲取的鐵礦石原礦品位平均僅34.5%左右，遠低于國際四大礦直接開采品位21個百分點 問題二：與國外四大礦比，國內礦山綜合稅費負擔重目前國內鐵礦企業(yè)繳納各種稅費達20項左右，稅費負擔率在20%以上其中，各省份由于經濟發(fā)展不均衡導致對資源稅稅負也差異較大，遼寧省資源稅稅負為最高，且對廢石、尾礦等提取的礦產品不免征，如鞍鋼礦業(yè)比國際四大礦業(yè)巨頭稅負16%高4個百分點，年增加運行成本12億元~14億元。

爐料

復產預期驅動，黑色系集體“豪橫”

本周數(shù)據(jù)顯示，建材去庫進一步加大，總庫存去庫超130萬噸另外，熱卷庫存從前期累庫轉為去庫，同時產量開始下行鐵礦主要受海外美金市場影響，據(jù)傳國際巨頭嘉能可在新加坡掉期市場夠買超1000萬噸鐵礦石看漲期權，引發(fā)國內鐵礦市場跟漲 “觸底以來黑色系中鐵礦漲幅最大，一方面是由于前期高到港造成了短期庫存大增，盤面大跌，貼水較大有修復的需求；另一方面在復產利好下有規(guī)模較大的做多資金流入。

鋼材

瑞達期貨：復產預期驅動，黑色系集體“豪橫”

本周數(shù)據(jù)顯示，建材去庫進一步加大，總庫存去庫超130萬噸另外，熱卷庫存從前期累庫轉為去庫，同時產量開始下行鐵礦主要受海外美金市場影響，據(jù)傳國際巨頭嘉能可在新加坡掉期市場夠買超1000萬噸鐵礦石看漲期權，引發(fā)國內鐵礦市場跟漲 “觸底以來黑色系中鐵礦漲幅最大，一方面是由于前期高到港造成了短期庫存大增，盤面大跌，貼水較大有修復的需求；另一方面在復產利好下有規(guī)模較大的做多資金流入。

策略研究

王海龍：增強鐵礦石自主可控能力的探討

我國鐵礦石對外依存度持續(xù)攀升，連續(xù)6年保持在80%以上他指出這個問題削弱了我國鋼鐵企業(yè)利潤，嚴重影響鋼鐵產業(yè)鏈供應鏈安全，已成為威脅我國產業(yè)經濟安全的重大風險點而導致這種現(xiàn)象長期存在的原因有3點：一是國內鐵礦石供給嚴重不足，資源開發(fā)利用率；二是國際礦業(yè)巨頭高度壟斷，鐵礦石定價話語權長期缺失；三是境外權益礦比重不高，與國際礦業(yè)抗衡的能力較弱。

主題大會

Mysteel早報：5月外儲規(guī)?；厣鈪R供求基本平衡 預計今日焊管市場價格震蕩走弱

據(jù)悉，德國Salzgitter正著眼于在SALCOS項目實現(xiàn)幾乎無碳的鋼鐵生產，而全球鐵礦石巨頭力拓的目標是到2050年實現(xiàn)凈零排放 【市場回顧】 昨日黑色系期貨夜盤低開震蕩走高，尾盤全線飄紅昨日355帶鋼收盤降50元/噸，成本端坯帶價格多震蕩持穩(wěn)為主，國內主流城市焊管、鍍鋅管市場價格趨弱運行，截止昨日，國內4寸*3.75mm焊管均價較昨下跌4元/噸，國內4寸*3.75mm鍍鋅管市場均價較昨下跌3元/噸。

每日分析

印度主導鋼企向政府施壓反對高額出口關稅

印度政府上周末宣布提大幅高鐵礦石和鋼材出口關稅已于5月22日立即生效，當?shù)氐V業(yè)組織表示，此舉將導致國內出現(xiàn)大量過剩，對依賴鐵礦、鋼材出口的生產商將造成重大打擊當?shù)刂鲗т撹F、礦業(yè)公司以成立游說團體，向該國政府施壓，要求取消針對鋼鐵產品的極端出口關稅 23日，印度國內鋼鐵巨頭JSW警告稱，俄烏沖突爆發(fā)以來，鋼企一直致力于提高出口并擴大全球市場分析，此次極端的關稅政策將嚴重打擊這些鋼企。

產業(yè)資訊

[PVC]：隆眾早訊快報--周四版

美國貿易代表辦公室稱，中國入世20年來未履行市場化承諾，需要新的貿易工具對付中國 中國據(jù)悉召集嘉能可等10家國內外貿易巨頭周四到青島開會，以應對鐵礦石大漲局面，確保鐵礦石市場穩(wěn)定 Pimco預計，中國下次降息將在3月份或第二季度初，3月份前房地產市場的政策將繼續(xù)調整

早間提示

印度卡納塔克邦出口限制和低價機制阻礙經濟增長

然而，與此同時，Odisha邦的礦商將其鐵礦石價格提高了3.36美元/噸，并以96.61美元/噸的價格出售鐵礦石 Karnataka州的鐵礦石行業(yè)卻受到鐵礦石巨頭NMDC的定價模式的牽制Karnataka州的出口受到限制，礦商沒有任何其他途徑出售他們的鐵礦石，這迫使他們只能按照NMDC的定價模式在印度國內銷售

鋼礦動態(tài)

焦企提價順利落地，冬儲大超預期？巴西暴雨影響淡水河谷生產

1月10日，巴西東南部遭遇暴雨襲擊全球第二大鐵礦巨頭淡水河谷發(fā)布聲明稱，該公司暫停了部分東南部和南部系統(tǒng)的鐵礦生產以及EstradadeFerroVitoriaaMinas鐵路的列車服務 數(shù)據(jù)顯示，2021年1—9月，這些地區(qū)的礦山占據(jù)了淡水河谷鐵礦產量的40%盡管遭暴雨襲擊，但淡水河谷在聲明中重申了2022年生產3.2億—3.35億噸的生產目標 11日，國內鐵礦石期貨2205主力合約反彈3%至724元/噸，接近前期高點；螺紋鋼期貨收漲2.16%。

爐料

2021年成本上升引發(fā)家電行業(yè)漲價熱潮

據(jù)公開的數(shù)據(jù)顯示，11月份鋼鐵原料價格集體下挫，除廢鋼低位反彈外，原料價格大幅回調，其中焦炭價格累計下跌7輪達1400元/噸，鐵礦石也出現(xiàn)明顯走低，成本重心全面下移國內PP、PE、PS、ABS等塑料原料多個牌號價格下跌，但國外卻又驚現(xiàn)多家大廠漲價，日本SunAllomer、寶理塑料株式會社等國外塑料巨頭已確定發(fā)布12月漲價函 因此，在未來三到五年的時間里，市場整體表現(xiàn)仍存在嚴重不確定性，而“漲價”已成定局。

家電

Mysteel：鋼鐵產業(yè)鏈觀察（8.21-8.27）

點評： 國內鋼鐵企業(yè)2003年以來一直受鐵礦石等資源價格制約中國鋼鐵企業(yè)不得不嘗試到資源和市場有保證的地區(qū)發(fā)展鋼廠國內鋼鐵企業(yè)海外建鋼廠最早始于2007年 中國鋼企向海外轉移產能或將成為未來一大趨勢，成為應對海外鐵礦石巨頭壟斷的最新對策。

期現(xiàn)一點通

螺紋鋼后市怎么走？

前期傳聞說有鋼廠在出售長協(xié)礦，導致港口現(xiàn)貨和盤面價格大幅下挫然而，無論從市場交易情況還是從近期各部門的表態(tài)來看，鋼廠限產短期并不會放松，鐵礦石需求難以得到提振值得關注的是，筆者研究發(fā)現(xiàn)，盡管從去年年中至今，巴西和澳大利亞發(fā)往我國青島港的運費上漲了3至4倍，但螺礦比不但沒有走弱反而有走強的跡象從圖形上看，螺礦比經過一年的振蕩，于近期向上突破這種變化的基本面支撐一方面來源于我國在不斷提高鐵礦石的自給能力，另一方面鋼鐵行業(yè)集中度在寶武鋼鐵的兼并動作下正在快速提升，鐵礦石采購議價能力有望大幅提升，這或暗示著成材和原料中期強弱轉變的序幕已經拉開，國內鋼鐵企業(yè)和海外鐵礦巨頭公司股票走勢也正反映了這種變化預期。

鋼材

央企探索鐵礦石基差貿易新模式

利用場外衍生平臺 據(jù)期貨日報記者了解，2017年，大商所在黑色品種上推出了基差貿易項目，首次以試點的形式推動鋼鐵產業(yè)鏈企業(yè)嘗試接觸基差貿易模式當年，鞍鋼與中建材兩個央企巨頭便大膽探索，開展了央企間首單鐵礦石基差貿易在該項目帶動下，2018年，河鋼與嘉吉參與進來，并簽訂了200萬噸基差貿易框架協(xié)議，成為國內鐵礦石基差貿易規(guī)模最大的一筆交易，廣為市場關注；2019年，鞍鋼與中建材再度聯(lián)手，境外礦業(yè)巨頭巴西淡水河谷也首次利用大商所鐵礦石期貨開展基差交易。

爐料

印尼稱青山控股與澳洲礦商對婆羅洲進行投資

該工業(yè)區(qū)位于北加里曼丹省的Kayan水電項目附近，水電項目發(fā)電能力為1.1萬兆瓦 海事部長Luhut表示到2023年，工業(yè)區(qū)開始冶煉鐵礦石、鎳礦和銅這一發(fā)展與印尼利用鎳資源生產鋰電池的項目同時進行 中國的不銹鋼巨頭青山，在東南亞國家的鎳下游領域也扮演重要的角色 9月，F(xiàn)MG的子公司Fortescue Future Industries（FFI）與印尼政府簽署了一項協(xié)議，對該國的水電和地熱資源用于工業(yè)運營、潛在的國內供給和出口方面進行可行性研究。

產業(yè)資訊