Mysteel解讀：特朗普所謂“對等關(guān)稅”新政對中國鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的再沖擊與破局路徑

3. 儲能領(lǐng)域顯著呈壓： 美國儲能市場90%依賴中國磷酸鐵鋰電池，美國本土產(chǎn)能爬坡緩慢（2024年自供率不足20%），高稅率可能迫使項(xiàng)目商轉(zhuǎn)向日韓供應(yīng)商（如三星SDI、LG新能源的磷酸鐵鋰產(chǎn)線轉(zhuǎn)型）但是短期內(nèi)，三星SDI、LG新能源的鐵鋰產(chǎn)能仍然難以起量，且規(guī)模較小，難以滿足美國市場的需求，需要采購中國若是按照2024年儲能電池40GWh計(jì)算，對應(yīng)的碳酸鋰當(dāng)量約為2.4萬噸。

解讀

重慶公布2025年市級重點(diǎn)項(xiàng)目名單，總投資4.4萬億元

基建

Mysteel：人大代表為鋰電行業(yè)發(fā)展建言

全國人大代表、全國工商聯(lián)副主席、通威集團(tuán)董事局主席 劉漢元：應(yīng)全力推動(dòng)中國“新三樣”（光伏、鋰電池和新能源汽車）產(chǎn)品、產(chǎn)線、技術(shù)、人才、服務(wù)、EPC（設(shè)計(jì)采購施工總承包）等全產(chǎn)業(yè)鏈集體走出去，以有力支撐并加快人民幣國際化進(jìn)程 全國人大代表、泰和新材董事長 宋西全：要進(jìn)一步完善鋰電池安全標(biāo)準(zhǔn)和行業(yè)規(guī)范，可從標(biāo)準(zhǔn)體系、電池材料、分級認(rèn)證、檢測平臺四個(gè)方面來完善鋰電池安全標(biāo)準(zhǔn)和行業(yè)規(guī)范，通過安全標(biāo)準(zhǔn)和行業(yè)規(guī)范的制定，引導(dǎo)設(shè)計(jì)制造端實(shí)現(xiàn)原材料的本質(zhì)安全，進(jìn)一步提高關(guān)鍵材料的安全性。

資訊

磷酸鐵鋰市場早間提示（20250224）

本周磷酸鐵鋰價(jià)格小幅下探上游原料端，碳酸鋰基本面逐漸恢復(fù)中，價(jià)格小幅下行；磷酸鐵主流企業(yè)排產(chǎn)暫穩(wěn)，價(jià)格波動(dòng)有限整體來看，磷酸鐵鋰成本端支撐小幅減弱目前頭部鐵鋰企業(yè)在手訂單充足，以長協(xié)供貨協(xié)議為主，部分企業(yè)少量剛需采購下游電芯企業(yè)庫存相對充足，業(yè)者采購積極性不高預(yù)計(jì)2月份整體排產(chǎn)小幅下滑 2、市場熱點(diǎn) ①、近日，中國汽車流通協(xié)會乘用車市場信息聯(lián)席分會發(fā)文稱，2025年1月，鋰電池裝車量38.8Wh，同比增長20%；三元鋰電池裝車同比下降33%，占比22%，低于同期，增長有所放緩；而磷酸鐵鋰電池裝車同比增長53%，占比78%。

早間提示

四大礦企成中國技術(shù)大買家，上下游共建產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)圈

狄諾表示，為在2030年實(shí)現(xiàn)集團(tuán)澳大利亞鐵礦石陸地運(yùn)營的脫碳目標(biāo)，公司需要改裝車隊(duì)，推動(dòng)近800臺礦用重型機(jī)械使用綠色燃料公司的策略是使用鋰電池來替代化石燃料，這意味著未來公司將從亞洲，特別是從中國采購大量的鋰電池 和合共生、創(chuàng)新共贏 除了與四大礦企在原料、技術(shù)、裝備等方面彼此合作以外，中國鋼鐵行業(yè)也致力于推動(dòng)與上游礦商共同建設(shè)產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)圈，促進(jìn)行業(yè)綠色共贏發(fā)展。

原料

[熱點(diǎn)聚焦]：今夕不同以往，四季度正極未顯頹勢

宏觀方面：一方面，今年美國、歐盟、加拿大均發(fā)布了針對中國新能源汽車或者鋰電池的關(guān)稅政策，一定程度上會影響廠家對于今年出海市場的管網(wǎng)和預(yù)判，部分廠家會選擇在關(guān)稅正式落地之前提前出口，訂單前置導(dǎo)致了對上游的剛需采購提前另一方面，盡管國補(bǔ)退坡政策早在2023年就已經(jīng)結(jié)束，但是今年國家仍舊把發(fā)展新能源，推動(dòng)新舊能源轉(zhuǎn)換作為國家的重點(diǎn)方針政策如國務(wù)院關(guān)于印發(fā)《推動(dòng)大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新行動(dòng)方案》、國管局、中直管理局日前聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于做好中央和國家機(jī)關(guān)新能源汽車推廣使用工作的通知》，都明確繼續(xù)支撐新舊能源轉(zhuǎn)換的政策。

熱點(diǎn)聚焦

發(fā)力電動(dòng)船市場！“電池一哥”聯(lián)手新能源船舶新勢力

下設(shè)營貿(mào)、物流、金融、平臺、采購、港口、煤炭、船舶制造八大業(yè)務(wù)板塊，管轄企業(yè)20余家 鋰電池需求快速增長，寧德時(shí)代加速布局電動(dòng)船市場 此次與山東融匯物產(chǎn)集團(tuán)攜手成立合資公司，表明寧德時(shí)代正加速布局船舶電動(dòng)化市場 據(jù)了解，寧德時(shí)代早在2017年正式布局船舶電動(dòng)化，是首家獲得中國船級社（CCS）最新檢測指南《純電池動(dòng)力船舶檢驗(yàn)指南》認(rèn)可和檢驗(yàn)的動(dòng)力電池企業(yè)。

船舶

[隆眾聚焦]：基本面平淡，電解液溶劑產(chǎn)業(yè)鏈平穩(wěn)運(yùn)行

導(dǎo)語：進(jìn)入9月后，終端電解液需求跟進(jìn)不及預(yù)期，而市場貨源供應(yīng)量依然充裕，電解液溶劑行業(yè)供需矛盾仍存，拖拽市場價(jià)格繼續(xù)走低，目前價(jià)格處于自近年以來的歷史低位在原料端偏強(qiáng)行情帶動(dòng)下，電解液溶劑終端下游產(chǎn)品亦未能呈現(xiàn)上行走勢9月雖存部分裝置檢修，但場內(nèi)未出現(xiàn)明顯供應(yīng)缺口，且下游需求無明顯增量，電解液溶劑行業(yè)依然震蕩為主 圖1 2024年中國電解液產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格走勢 來源：隆眾資訊 產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)袌鰞r(jià)格平穩(wěn)運(yùn)行：9月新一輪供需博弈，電解液溶劑產(chǎn)業(yè)鏈多數(shù)產(chǎn)品行情共振下行。

熱點(diǎn)聚焦

Mysteel：銅價(jià)回調(diào)對銅箔市場影響分析

頭部企業(yè)通過絕對多量的需求情況仍可享受較低加工費(fèi)，而中小電池目前對于降低加工費(fèi)意愿較為濃厚 數(shù)據(jù)來源：鋼聯(lián)數(shù)據(jù)、中國汽車動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟 相比于鋰電池，電子電路市場情況則較慘淡，覆銅板及pcb企業(yè)淡季訂單流失嚴(yán)重，國內(nèi)消費(fèi)類電子產(chǎn)品需求持續(xù)下滑，板廠維持剛需采購，下游壓價(jià)情緒較濃，企業(yè)為了接單降價(jià)拼單，競爭壓力大，中高端產(chǎn)品出口量變大，低端類產(chǎn)品需求短期內(nèi)較難上漲。

主編視角

Mysteel月報(bào)：鋰鹽市場延續(xù)弱勢 廠家散單暫不出貨

Part.1 市場概述 鎳鹽：市場需求不佳，硫酸鎳價(jià)格持續(xù)下跌 6月受鎳價(jià)下行影響，硫酸鎳產(chǎn)品價(jià)格均出現(xiàn)下跌，月初電池級硫酸鎳價(jià)格仍維持高位，但隨后受下游需求走弱影響，疊加鎳價(jià)下跌運(yùn)行帶動(dòng)原料成本下行，使部分鹽廠利潤倒掛程度緩和，市場對硫酸鎳看跌情緒漸起，前驅(qū)體訂單縮減對硫酸鎳需求減量，下游詢盤活躍度走低，硫酸鎳價(jià)格進(jìn)入下跌趨勢，市場成交冷淡。

月報(bào)

電解液添加劑市場早間提示（20240604）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.6/3:OPEC+計(jì)劃從10月起逐步取消自愿減產(chǎn)，引發(fā)市場對未來供應(yīng)增長的擔(dān)憂，國際油價(jià)下跌。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240530）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.5/29:美聯(lián)儲可能在更長時(shí)間內(nèi)維持高利率，市場對經(jīng)濟(jì)和需求前景擔(dān)憂仍在，國際油價(jià)下跌。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240510）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.5/9:巴以?；饏f(xié)議談判仍無突破性進(jìn)展，且市場對亞洲需求前景的展望略有改善，國際油價(jià)上漲。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240509）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.5/8:美國商業(yè)原油庫存出現(xiàn)下降，早盤跌勢被逆轉(zhuǎn)，國際油價(jià)上漲。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240508）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.5/7:美國能源信息署下調(diào)全球需求預(yù)測，且美聯(lián)儲降息短期內(nèi)難以到來，國際油價(jià)下跌。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240507）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.5/6:巴以停火協(xié)議談判再次陷入僵局，且沙特對需求前景的看法有所改善，國際油價(jià)上漲。

早間提示

電解液添加劑市場一周前瞻（20240506）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.5/3:美國非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)低于預(yù)期，美聯(lián)儲降息可能在更晚的時(shí)間才會到來，國際油價(jià)下跌。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240430）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.4/29:市場期待巴以?；饏f(xié)議取得進(jìn)展，地緣局勢繼續(xù)緩和，國際油價(jià)下跌。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240426）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.4/25:市場權(quán)衡美國不及預(yù)期的經(jīng)濟(jì)表現(xiàn)和中東局勢的不穩(wěn)定性，國際油價(jià)跌后最終收漲。

早間提示

電解液添加劑市場早間提示（20240425）

一、關(guān)注點(diǎn) 1.4/24:雖然美國商業(yè)原油庫存下降，但市場對中東局勢的擔(dān)憂繼續(xù)緩和，國際油價(jià)下跌。

早間提示